Notifications Bell

الدرس الخامس: تداول الذهب

الدرس الخامس: تداول الذهب

يعد الذهب من أكثر المواد الخام تداولاً حول العالم. اكتشف كيفية تداول الذهب، وكذلك كيفية تداول اسهم الذهب وصناديق الاستثمار المتداولة من خلال العقود مقابل الفروقات.

يشار إلى تداول الذهب أحياناً على أنه "تداول الملاذ الآمن" من قبل المتداولين لأنه، وعلى عكس بعض الأسهم في سوق الاسهم والعملات الورقية في سوق الفوركس، لا يتأثر سعره دائماً بالقرارات الحكومية أو تضخم أسعار الفائدة. على العكس من ذلك، يمكن أن يعمل الذهب كشكل من أشكال التأمين، حيث قد يعيد المستثمرون تخصيص الأصول في سوق الذهب في أوقات غير مستقرة. قد يؤدي ذلك إلى زيادة قيمة الذهب عندما يرتفع الطلب عليه ويحاول المتداولون استخدامه كتحوط من الأسهم والعملة.

إذا كنت مستعداً لبدء التداول في الذهب، فإليك دليل سريع لمساعدتك على البدء:

  • حدد سوق الذهب لبدء التداول: اختر بين عقود الذهب الفورية أو مجموعة مختارة من اسهم الذهب وصناديق الاستثمار المتداولة.
  • ضع خطة تداول: قرر ما إذا كنت ترغب في تداول الذهب على المدى القصير أو الطويل - وكيف ستدير مخاطرك.
  • افتح حساب تداول حقيقي: املأ نموذجنا عبر الإنترنت لإنشاء حساب تداول عقود مقابل الفروقات CFDs.

للحصول على نظرة عامة أكثر شمولاً حول كيفية التداول بالذهب، اتبع دليلنا التفصيلي أدناه.

تداول الذهب أون لاين

تداول الذهب هو ممارسة المضاربة على أسعار أسواق الذهب من أجل جني الأرباح. عادة، لا يتم التعامل مع سبائك الذهب أو العملات المعدنية المادية أثناء المعاملة؛ بدلاً من ذلك، يتم تسويتها نقداً.

هناك عدد من الأسباب التي قد تجعلك تقرر التداول في الذهب، بما في ذلك المضاربة الخالصة، أو الرغبة في شراء الذهب وامتلاك السبائك والعملات المعدنية الذهبية، أو بمجرد رغبة الاستثمار في الذهب للتحوط ضد عدم الاستقرار العالمي.

بصفتك متداولاً للذهب، هناك العديد من الخيارات لكيفية تداول الأصول الخاصة بك. من الخيارات السهلة شراء الذهب وبيعه عبر عقود الذهب الفورية والعقود الآجلة للذهب.

يتم الدفع مقدماً عند شراء عقود الذهب الفورية - أو في الحال. عادة ما يشير السعر إلى سعر أونصة الذهب. تداول عقود الذهب الفورية هي وسيلة شائعة للتعرض للسبائك دون الحاجة إلى امتلاك المعدن الثمين.

تمكنك العقود الآجلة للذهب من تبادل الذهب بسعر ثابت في تاريخ محدد في المستقبل. سيكون عليك الالتزام بإغلاق الصفقة في تاريخ محدد، سواء كان ذلك من خلال تسوية مادية أو نقدية. يتم توحيد العقود الآجلة للذهب من حيث الكمية والنوعية - يتم دفع سعرها بقوى السوق.

بدلاً من ذلك، من الممكن تداول صناديق الاستثمار المتداولة (صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة) التي تتعقب سعر المعدن الثمين أو اسهم الذهب عبر أسهم الشركات العاملة في صناعة الذهب.

عند التداول بالذهب، لا تحتاج بالضرورة إلى التمسك بالمقولة التقليدية المتمثلة في "الشراء بسعر منخفض، والبيع بسعر مرتفع"، حيث يمكنك الشراء والبيع على عقود الذهب الفورية - مع الاستفادة من الأسواق التي تتداول في طور هابط، وكذلك الأسواق التي تتداول في طور صاعد. أياً كان المركز الذي تتخذه، فإن الهدف من تداول الذهب هو التنبؤ بالاتجاه الذي سيتحرك فيه السوق. وكلما تحرك السوق في الاتجاه الذي توقعته، زادت أرباحك وكلما تحرك سعر عقود الذهب الفورية ضدك، ارتفعت خسائرك.

يعد تداول العقود مقابل الفروقات أحد الخيارات الشائعة عند التداول في الذهب، يقدم الوسيط العالمي CAPEX مجموعة واسعة من الأسواق، بما في ذلك تداول السلع. شاهد صفحة أدواتنا الخاصة بالذهب - سعر عقود الذهب الفورية لعرض فروق الأسعار التنافسية وأسعار البيع والشراء وأسعار الهامش، وساعات التداول الشائعة التي نقدمها في تداول الذهب.

لدينا أيضاً سلة من اسهم الذهب، تعد هذه السلة جديدة تماماً للتداول من خلال العقود مقابل الفروقات، والتي تتعقب أفضل الشركات التي تشارك في صناعة الذهب وتعمل على استكشافه وتطويره في بلدان مختلفة حول العالم. تتيح هذه السلة المسماة Gold Rush ThematiX في منصة تداول الذهب التعرض لأكبر اسهم الذهب بما في ذلك أسهم شركة Newmont وأسهم شركة Barrick وأسهم شركة Franco-Nevada.

>> هل أنت جاهز لبدء تداول الذهب؟ افتح حساب اليوم.

التداول في الذهب عبر العقود مقابل الفروقات

العقود مقابل الفروقات على الذهب (CFDs) هي منتجات ذات رافعة مالية تتطلب فقط من المتداول إيداع نسبة صغيرة من إجمالي قيمة التداول، والتي يشار إليها بمتطلبات الهامش. على عكس شراء عقود الذهب الفورية بسعر الذهب الفوري، فأنت لا تملك الأصل الأساسي ولكنك توافق على تبادل الفرق في القيمة ضمن وقت فتح المركز وإغلاقه. يرجى ملاحظة أنه في حالة وجود فرصة للربح من تداول الذهب، هناك فرصة متساوية للخسارة. اقرأ المزيد عن معنى العقود مقابل الفروقات هنا.

تداول الذهب من خلال اسهم الذهب والصناديق الاستثمارية المرتبطة.

يعد تداول اسهم الذهب وصناديق الاستثمار المتداولة طريقة شائعة للتعرض غير المباشر لسعر المعدن الثمين.

من الممكن أيضاً تداول العقود مقابل الفروقات على أسهم شركات تعدين الذهب وتكريره وإنتاجه والمتداولة علناً (التي لديها أسهم مدرجة في البورصات العالمية). تمنحك الصناديق المتداولة في البورصة تعرضاً أوسع بكثير مما قد تحصل عليه من مركز واحد، مما يجعلها طريقة عصرية لتنويع المحفظة الاستثمارية. صناديق الاستثمار المتداولة هي استثمارات سلبية، تكرر عوائد السوق بدلاً من السعي إلى التفوق عليها.

أكثر صناديق الاستثمار المتداولة شيوعاً والتي تتعقب سعر الذهب هي صندوق SPDR Gold Shares ETF (#GLD)، في حين أن صندوق تعدين الذهب الأكثر شهرة هو صندوق Direxion Daily Junior Gold Miners Index (#JNUG).

يمكن أن يكون تداول اسهم الذهب أيضاً وسيلة فعالة للحصول على تعرض غير مباشر للذهب. يمكنك التعرض على كل عنصر من عناصر صناعة الذهب، من التعدين والإنتاج إلى التمويل والمبيعات. من المهم ملاحظة أن اسهم الذهب لا تتحرك دائماً بنفس طريقة حركة السبائك، حيث يوجد الكثير من العوامل الأخرى التي تحرك أسعار اسهم الذهب.

أشهر اسهم الذهب هي سهم Barrick Gold Corp (#ABX) و سهم Newmont Mining (#NEM) و سهم Franco-Nevada (#FNV).

مثال حول التداول بالذهب

يتم تداول الذهب عند 1,857.15 / 1,857.55 دولار لكل أونصة.

مثال حول تداول الذهب

المصدر: CAPEX WebTrader

قررت شراء 2 من عقود الفروقات لأنك تعتقد أن سعر أونصة الذهب مقابل الدولار الأمريكي سيرتفع. الذهب له معدل هامش يبلغ 5٪ (أو رافعة مالية 1:20)، مما يعني أنه يجب عليك إيداع 5٪ فقط من إجمالي قيمة المركز كهامش مركز.

لذلك، في هذا المثال، سيكون هامش مركزك 185.755 دولار (5٪ × 2 × 1857.55).

تذكر أنه إذا تحرك السعر ضدك، فمن الممكن أن تخسر أكثر من ضمانك البالغ 185.755 دولار.

النتيجة أ: صفقة رابحة

كان توقعك صحيحاً، وارتفع السعر خلال الساعات التالية إلى مستوى 1,925.20 / 1,925.60 دولار لكل أونصة. قررت إغلاق صفقة الشراء بالبيع عند 1,925.20 دولار (سعر البيع الحالي).

تحرك السعر بمقدار 67.65 دولار (1,925.20 - 1,857.55) لصالحك.

ربحك 2 × 67.65 = 135.3 دولار.

النتيجة ب: صفقة خاسرة

للأسف، توقعك كان خاطئاً، وانخفض سعر الذهب خلال الساعة التالية إلى مستوى الـ 1,817.15 / 1,817.55 دولار لكل أونصة. تشعر أنه من المرجح أن يستمر السعر في الانخفاض، لذا للحد من الخسائر قررت البيع عند مستوى الـ 1,817.15 دولار (سعر البيع الحالي) لإغلاق الصفقة.

تحرك السعر بمقدار 40 دولار (1,857.55 - 1,817.15) ضدك.

خسارتك 2 × 40 = - 80 دولار.

ما الذي يحرك أسعار الذهب

على عكس أي أصل مالي آخر تقريباً، لا يعتبر الذهب عادةً أصلاً آمناً ولا خطراً، على الرغم من أن وسائل الإعلام المالية الشعبية غالباً ما أطلقت عليه اسم الملاذ الآمن على مر السنين (اعتماداً على كيفية أداء الذهب في الأشهر الأخيرة). بدلاً من ذلك، يعد الذهب تحوطاً مقابل العملة عندما يرتفع الطلب عليه وذلك عندما تكون هناك مخاوف بشأن التضخم الذي يضعف القوة الشرائية للعملات الورقية (خاصة العملات الأكثر انتشاراً، مثل الدولار الأمريكي واليورو). بعبارات أخرى:

  1. في أوقات التفاؤل (المعروفة أيضاً باسم الرغبة في المخاطرة)، يمكن لسعر الذهب أن يرتفع إذا اعتقدت الأسواق أن النمو سيؤدي إلى التضخم، أو يمكن أن ينخفض ​​إذا تجاوزت رغبة الأسواق في تحقيق العوائد مخاوف التضخم وانتقل المستثمرون إلى الأصول ذات المخاطر التقليدية التي يعتقدون أنها ستوفر أفضل عائدات.
  2. في أوقات التشاؤم (المعروفة أيضاً باسم النفور من المخاطرة)، يمكن لسعر الذهب أن يرتفع إذا اعتقدت الأسواق أن توقف النمو سيؤدي إلى زيادة العجز و / أو طباعة النقود التي قد تسبب التضخم، أو يمكن أن ينخفض أيضاً بسبب مخاوف من الانكماش أو انهيار السوق الذي يغذي الطلب في أوقات الذعر، يسعى المتداولون للحصول على النقود إما لتغطية طلبات الهامش أو الالتزامات الأخرى أو ليكونوا مستعدين للبحث عن صفقات.

إذا تحول التشاؤم إلى حالة من الذعر، فيمكن للذهب أن:

- يرتفع إذا كانت الأسواق أكثر قلقاً بشأن فقدان الدولار الأمريكي أو اليورو لقوتهما الشرائية وذلك تعبيراً عن القلق بشأن الوفاء باحتياجات السيولة على المدى القريب، كما كان هو الحال للفترة الواقعة بين عام 2009 حتى عام 2011.

- ينخفض إذا كانت الأسواق مهتمة بالسيولة أكثر من اهتمامها بفقدان القوة الشرائية، كما كان الحال في أواخر عام 2011.

عندما لا تهتم الأسواق بتلاشي القوة الشرائية، تميل العملات الرئيسية إلى تحقيق مكاسب مقابل الذهب. يمكن أن يحدث ذلك بسبب:

  • توقعات التضخم المنخفضة، كما رأينا كيف كان أداء الأسواق في أواخر عام 2011. حيث أدت المخاوف بشأن نمو الاقتصاد العالمي إلى إبقاء مخاوف التضخم منخفضة، وبالتالي بدأ سعر الذهب في اتجاه هبوطي على مدى عدة أشهر.
  • فترات الذعر تحدث عندما تخشى الأسواق حدوث أزمة مالية، وتصبح السيولة على رأس أولوياتها. لقد شهدنا عمليات بيع للذهب خلال أوقات ذروة القلق بين الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي. خلال هذه الفترات، يميل المستثمرون إلى بيع الذهب لجمع الأموال.

ترقبوا أحدث تحليلات الذهب وتوقعات أسعار الذهب المقدمة من فريقنا وخبراء الذهب والبنوك الاستثمارية.

استراتيجيات تداولات الذهب اليوم الأكثر شيوعاً

كما هو الحال مع أي أداة تداول، لا توجد "أفضل" طريقة واحدة لتداول الذهب. وجد العديد من المتداولين من الأسواق الأخرى أن استراتيجيات التداول الفنية التي يستخدمونها على الأدوات الأخرى يمكن بسهولة تكييفها مع سوق الذهب، لا سيما بالنظر إلى ميل أصل الذهب لتشكيل اتجاهات دائمة.

استراتيجية قصيرة المدى

بالنسبة للمتداولين على المدى القصير، فإن الطريقة الكلاسيكية لمحاولة تداول الذهب هي استخدام المتوسطات المتحركة ومؤشر ستوكاستيك:

  • المتوسط المتحرك الأسي لـ 50 فترة
  • المتوسط المتحرك الأسي لـ 100 فترة
  • مؤشر ستوكاستيك مع ضبط (5،3،3)

يوضح الرسم البياني للذهب أدناه كيف يمكن تطبيق هذه الاستراتيجية في سوق الذهب.

استراتيجيات تداول الذهب

المصدر: CAPEX WebTrader

في هذه الإستراتيجية، قد يتطلع المتداول إلى تداول الذهب في صفقة شراء إذا:

  1. تقاطع المتوسط المتحرك لـ 50 فترة فوق المتوسط المتحرك لـ 100 فترة - يُظهر السهم الأول من اليسار تقاطع المتوسط المتحرك الأسي الأسرع لمدة 50 فترة فوق المتوسط المتحرك الأسي الأبطأ لمدة 100 فترة، مما يشير إلى أن الذهب يدخل في اتجاه صعودي في مخطط الدقيقة الواحدة. إذا ظل المتوسط المتحرك السريع أعلى من المتوسط المتحرك البطيء، فسنبحث فقط عن فرص الشراء في هذا المخطط، للتداول فقط في اتجاه الترند (اتجاه السوق).
  2. يعود السعر إلى المتوسط المتحرك الأسي ويتحرك مؤشر ستوكاستيك إلى ما دون 80 - يُظهر السهمان الحمراوان التاليان التراجع إلى المتوسطات المتحركة. بعد تحرك المتوسط المتحرك لـ 50 فترة فوق المتوسط المتحرك لـ 100 فترة، أصبح مؤشر ستوكاستيك في منطقة ذروة الشراء، وبدأ السعر في التراجع إلى المتوسطات المتحركة.
  3. إشارة الشراء - أدى التراجع إلى خفض قراءة مؤشر ستوكاستيك إلى أقل من 20، مما يشير إلى بيئة ذروة البيع في السوق. بمجرد أن يتحرك مؤشر ستوكاستيك فوق الـ 20 مرة أخرى، تقوم منصة تداول الذهب الخاصة بنا بإطلاق إشارة شراء.

>> تعرف على المزيد حول استراتيجية المضاربة لمدة دقيقة واحدة

استراتيجية طويلة المدى

يمكن للمتداولين والمستثمرين على المدى الطويل التركيز أكثر على الأساسيات التي تحرك سعر الذهب، مثل مستوى أسعار الفائدة الحقيقية. يوضح الرسم البياني أدناه العلاقة بين أسعار الذهب والعائد على TIPS، وهو وكيل لأسعار الفائدة الحقيقية في الولايات المتحدة.

الارتباط العكسي واضح، ولكن يبدو أن ارتفاع الذهب قد تسارع مع انخفاض العائدات الحقيقية إلى أقل من 1٪ في أوائل عام 2019. وليس من المستغرب أن تكشف نظرة طويلة المدى على علاقة أسعار الفائدة مع أسعار الذهب التي انخفضت في أواخر التسعينيات، والتي تميزت بـ عائدات حقيقية أعلى من عتبة 1٪.

سعر الذهب مقابل عوائد TIPS

استراتيجيات تداول الذهب

المصدر: BullionVault عبر مقياس LBMA المعياري، وزارة الخزانة الأمريكية

لذلك، قد يرغب المتداولون على المدى الطويل في التفكير في فرص الشراء إذا كانت العوائد الحقيقية أقل من 1٪، وهو مستوى الدعم التاريخي لأسعار الذهب. على العكس من ذلك، إذا ارتفعت العوائد الحقيقية عن 2٪، فقد يرغب المستثمرون في التركيز أكثر على صفقات البيع.

قراءة مخططات الرسوم البيانية لأسعار الذهب

الرسم البيانية لأسعار الذهب

المصدر: CAPEX WebTrader

خذ وقتاً لتعلم قراءة مخطط أسعار الذهب من الداخل والخارج، بدءاً من تاريخ طويل المدى يعود إلى ما لا يقل عن 100 عام. بالإضافة إلى تحديد الاتجاهات التي استمرت لعقود من الزمان، فقد انخفض المعدن الثمين أيضاً لفترات طويلة بشكل لا يصدق، مما حرم المستثمرين من تحقيق الأرباح. من وجهة نظر إستراتيجية، يحدد هذا التحليل مستويات الأسعار التي يجب مراقبتها متى يعود المعدن الأصفر لاختبارها.

يظهر تاريخ الذهب الحديث القليل من التقلبات حتى سبعينيات القرن الماضي، وبعد إزالة معيار الذهب للدولار، انطلقت أسعار الذهب في اتجاه صعودي طويل، مدعومة بارتفاع معدلات التضخم بسبب الارتفاع الشديد في أسعار النفط الخام. بعد أن بلغ سعر أونصة الذهب 2,076 دولار في فبراير 1980، تحولت الحركة إلى الاتجاه الهابط مجدداً ووصلت أسعار الذهب بالقرب من أدنى مستويات منتصف الثمانينيات عند الـ 700 دولار، وذلك كرد فعل على السياسة النقدية المقيدة للاحتياطي الفيدرالي.

استمر الاتجاه الهبوطي اللاحق حتى أواخر التسعينيات وبعدها دخل سعر أونصة الذهب في الاتجاه الصعودي التاريخي الذي بلغ ذروته في قمة فبراير 2012 عند 1,916 دولار للأونصة. وعاد للانخفاض منذ ذلك الوقت وقد تخلى عن حوالي 700 نقطة في أربع سنوات، على الرغم من صعوده في الربع الأول من عام 2016 بنسبة 17 ٪ لتحقيق أكبر مكاسب ربع سنوية في ثلاثة عقود.

تم تحديد ذروة الذهب عند 2,072.50 دولار للأونصة في أغسطس 2020. واقترب الذهب من أعلى مستوى قياسي في فبراير 2022 حيث اتخذ المستثمرون خطاً مباشراً للحصول على المعدن كملاذ وسط مخاوف متزايدة بشأن أزمة أوكرانيا وارتفاع التضخم.

خلال عام 2020 وعام 2022 تظهر قنوات سعرية جانبية لتداول الذهب. يمكن أن يكون هذا النمط الجانبي هو النمط السائد على المدى المنظور.

تقدم أكاديمية CAPEX دورات تداول عبر الإنترنت لمساعدتك على فهم كيفية قراءة الرسوم البيانية، وكيفية استخدام المؤشرات الفنية لتحديد الاتجاهات، وكيفية التعرف على أنماط الرسوم البيانية التي توفر إشارات دخول وخروج موثوقة.

أكاديمية التداول - CAPEX

منصة تداول الذهب

كما ذكرنا، نحن نقدم عدداً كبيراً من الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة، بالإضافة إلى سلعة الذهب المادية، لتداول العقود مقابل الفروقات من خلال منصة تداول الذهب أون لاين منصة CAPEX WebTrader. إن مخططات الأسعار الخاصة بنا قابلة للتخصيص حسب تفضيلات التداول الخاصة بك، بحيث يمكنك رؤية بياناتك معروضة بأكبر قدر ممكن من الوضوح عند الدخول والخروج من الصفقات.

سجل معنا للحصول على حساب تداول حقيقي الآن لبدء التداول بالذهب، أو يمكنك التدرب أولاً عبر أموال افتراضية بقيمة 50,000 دولار باستخدام حساب تداول تجريبي من أجل التعرف على منصة تداول الذهب الخاصة بنا والحائزة على جوائز عالمية.

الاسئلة الشائعة FAQs

كيفية تداول الذهب مع CAPEX؟

يمكنك تداول الذهب عن طريق شراء وبيع عقود الذهب الفورية، أو اسهم الذهب وصناديق الاستثمار المتداولة. لفتح صفقة على الذهب، ستحتاج إلى حساب تداول CFD.

هل الذهب يستحق التداول؟

سواء أكان سعر أونصة الذهب يتداول في سوق صاعد او سوق هابط، فإن سوق الذهب يوفر سيولة عالية وفرصاً للتداول في جميع البيئات نظراً لموقعه الفريد داخل الأنظمة الاقتصادية والسياسية في العالم.

ما الذي يحرك أسواق الذهب؟

يتحرك سعر الذهب بواسطة قوى العرض والطلب. تشمل العوامل التي يمكن أن تلعب دوراً في تقلب أسعار الذهب إنتاج التعدين والتضخم وأسعار الفائدة وانعدام الأمن السياسي وتدفقات الملاذ الآمن وقيمة الدولار الأمريكي.

متى يمكنني تداول الذهب؟

سوق الذهب الفوري لدينا متاح من الأحد إلى الجمعة: 22:01-20:55. تتوفر أسهم الذهب وصناديق الاستثمار المتداولة بناءً على برامج سوق الأوراق المالية المحلية. يرجى التحقق من شروط التداول هنا.

هل التداول في الذهب صعب؟

يقول البعض أن سوق الذهب من أصعب الأسواق التي يتم تداولها، وفي الحقيقة الأمر هو كذلك - الذهب لا يتحرك مثل الأسواق الأخرى، وإذا أراد المستثمرون أن يكونوا ناجحين، فإنهم يحتاجون إلى الإعداد الصحيح، وقواعد إدارة المخاطر والأموال، ولكن في الغالب يجلب الانضباط والعقلية الصحيحة النجاح عند التداول في الذهب.

لا تمثل المعلومات التي قامت sc.capex.com بإعدادها عرضاً أو التماساً بغرض شراء أو بيع أي من المنتجات المالية المشار إليها هنا أو الدخول في أي علاقات قانونية، كما لا تمثل نصيحة أو توصية ترتبط بمثل هذه المنتجات المالية.

تم إعداد هذه المعلومات بغرض نشرها على الجمهور، وبالتالي لا تأخذ في اعتبارها أهداف الاستثمار المحددة، الوضع المالي أو الاحتياجات الخاصة لأي متلقي.

يتعين عليك تقييم كل منتج مالي بشكل مستقل والنظر في ملائمة هذا المنتج المالي من خلال الأخذ في الاعتبار أهدافك الاستثمارية المحددة، وضعك المالي أو احتياجاتك الخاصة، وأيضاً عن طريق استشارة مستشار مالي مستقل إذا اقتضت الضرورة، قبل التعامل على أي من المنتجات المالية المذكورة في هذه الوثيقة.

""يُحَظر تماماً نشر أو تداول أو إعادة إنتاج أو توزيع هذه المعلومات، كلياً أو جزئياً، على أي شخص دون موافقة كتابية مسبقة من الشركة.

لا يعد الأداء السابق دائماً مؤشراً على الأداء المحتمل في المستقبل. تُعبر أي آراء أو أفكار واردة هنا عن رأي المؤلف فقط ولا تمثل بالضرورة آراء أو أفكار sc.capex.com.
شارك هذه المقالة